近年來，廣東農信系統（農商行）改革提速，一邊將農信社重組為農商行，一邊迅速推動農商銀行IPO上市。

最新的案例是東莞農村商業銀行，該行是全國最大的地級市農商行，將奔赴港交所上市。

6月28日，東莞農村商業銀行向港交所遞交招股書，擬在香港主板掛牌上市。該行招股書顯示，招商證券(600999,股吧)、招銀國際、農銀國際和工銀國際為其聯席保薦人。

此前，證監會已于6月19日接收東莞農商行提交的境外上市申請審批材料。境外上市申請資料受證監會受理后，東莞農商行便迅速向港交所遞交了IPO資料。

目前，廣東省城農商行中，僅廣州農商銀行（1551.HK）在香港聯交所上市。

除東莞農商銀行外，廣州銀行A股上市材料近期也已被證監會接收。廣東省還有另外4家銀行，東莞銀行、廣州農商銀行、南海農商銀行和順德農商銀行也在A股排隊IPO。

連續兩年實現不良“雙降”

東莞農商銀行官網稱，該行始建于1952年，前身是東莞市農村信用合作聯社，2004年統一法人體制改革，2009年12月完成股份制改制，是廣東省率先啟動改制為農商行的三個試點之一。

截至2019年末，東莞農商銀行資產總額4612.09億元。據銀行業協會數據，截至2018年末，按總資產、核心一級資本凈額等指標統計，東莞農商行是全國最大的地級市農村商業銀行；按資產總額計，該行是廣東省第二大農村商業銀行，占廣東省農村金融機構的11.7%。

銀行業績與地方經濟密切相關，從財務數據看，東莞農商行近三年營收復合增長率為15.9%。

該行財報顯示，在過去的2017年、2018年和2019年三個年度，營業收入分別為 87.75億、97.78億和117.95億元，年均復合增長率為15.9%，其中2019年增長率為20.6%；凈利潤分別為41.65億、44.53億和48.70億元，年均復合增長率為8.13%，其中2019年增長率為9.4%。凈利潤的增速約為營業收入的一半。

資產質量方面，截至2019年末，該行不良貸款余額 18.3 億元，比年初下降 0.07 億元；不良貸款 率 1.00%，比年初下降 0.27 個百分點，連續兩年實現不良貸款率“雙降”。

從信用風險的分布情況看，該行不良貸款主要集中在電力、熱力、燃氣及水的生產和供應業，批發和零售業，租賃和商務服務業。該行2019年年報中指出，由于行業經濟不景氣，導致以上行業信用風險升高，這與東莞地區的行業分布及經濟情況密切相關。

資本充足率方面，截至2017年末、2018年末、2019年末，東莞農商行的資本充足率分別為14.06%、14.84%、15.30%，一級資本充足率分別為11.15%、12.09%、12.65%，核心一級資本充足率分別為11.15%、12.08%、12.63%，風險抵御能力增強。

未來三年在東莞投入1000億信貸

IPO資料顯示，該行有83家法人股東及57,512名自然人股東，分別合共持有該行約23.72%及76.28%的股份，股權結構較為分散，且股東多為當地企業及居民。

東莞農商行前五位股東均為當地企業。招股書顯示，在東莞農商行上市前的股東架構中，其單一最大股東為廣東粵豐投資有限公司，持有5.21%的股份。此外，東莞市康華投資集團持股比例為2.61%；東莞市南方糧油持股比例為1.74%；東莞市惠美裝飾工程持股比例為1.44%；東莞市海達實業持股比例為1.29%。

東莞農商行的客戶來源、存貸款來源、網點布局也集中在當地，這也是農商行的特征。

招股書顯示，該行是當地擁有最多網點的銀行，全行506個網點中，502個位于東莞，覆蓋東莞所有行政區域。該行財務報表顯示，截至去年末，該行存貸款余額在當地市場占比分別為20.3%、19.4%，全行82.1%的貸款、99.1%的存款緣自東莞。

6月29日，東莞農商銀行發布“城新通”綜合金融服務方案，計劃在2020-2022三年投入1000億元信貸資金，為東莞市工改工、工改居商、舊村改造等城市更新項目提供融支持。

該行在招股書中也表示：雖然在東莞之外的業務規模正逐步增長，但在可預見的未來，本行大部分業務及營運仍位于東莞及廣東省。

東莞農商銀行目前設立了507個營業機構（含總行），下轄39個一級分支機構（含南沙分行、橫琴分行、惠州支行和清新支行4個異地分支機構），182個二級支行和285個分理處，共506個營業網點。

粵農信系統改革加速

全國農商行中，江蘇省的農商行上市數量最多。近年來，廣東農信系統改革提速，大有追趕之勢。

一是農信社重組為農商行，并由農商行持股其他農商行。

6月24日，廣州農商銀行公告稱，韶關農村商業銀行近日已取得開業批復、金融許可證及營業執照，并已正式開業。韶關農商銀行注冊資本為13.74億元，由原韶關市區農村信用合作聯社與韶關市曲江區農村信用合作聯社合并組建而成。

此前，三家江蘇省內的上市農商行公告對外投資其他農商行。例如，常熟農商銀行6月3日公告擬出資10.5億元認購鎮江農商行33.33%股份。無錫農商銀行、江陰農商銀行6月23日同時，與其他發起人股東共同發起設立徐州農商銀行。徐州農商行是在原徐州銅山農商行、淮海農商行、彭城農商銀行三家合并組建。

二是農商行上市。

去年5月，南海農商銀行、順德農商銀行這的A股上市申請同時獲廣東銀保監局批復同意。4月3日，證監會披露廣東順德農村商業銀行遞交的招股說明書（申報稿）。順德農商銀行正式開啟A股上市之路，擬發行不超過16.94億股（占發行后總股本的25%）。

除東莞農商銀行外，廣州銀行A股上市材料近期也已被證監會接收。廣東省還有另外4家銀行，東莞銀行、廣州農商銀行、廣東南海農商銀行和廣東順德農商銀行也在A股排隊IPO。

港股方面，除東莞農商行外，目前在港股等待上市的還有威海市商業銀行、渤海銀行以及新疆匯和銀行。

在3月廣東省農商行2020年工作會議上，廣東省聯社黨委書記、理事長王碩平說，廣東省聯社64家有改制任務的農信社完成組建農商行的艱巨任務，其中開業或申籌61家；從風險化解來看，高風險機構從2017年末的30家下降至2018年末的8家、又下降至2019年底的5家。

不過，廣東農信第三輪改革尚未完全結束，改制化險仍需收官掃尾，轉換經營機制任重道遠，隊伍管理等一系列深層次問題尚未徹底解決。

中國銀行業協會網站5月7日發布消息稱，全國已有13省農信系統資產規模過萬億，包括廣東、江蘇、浙江、山東、河南、河北、湖北、湖南、安徽、四川、山西、云南和江西。其中，廣東和江蘇農信系統資產規模已經超過3萬億，而浙江和山東農信系統的資產規模已經超過2萬億。除此13省外，廣西農信的最新資產規模也已經達到9444億元。

(作者：實習生雷思敏,辛繼召 編輯：曾芳）