A股上市銀行2022年年報大戲正式開幕，平安銀行(000001)率先登場。3月8日晚間，平安銀行披露2022年年度報告，這一年，該行營收保持穩健增長，盈利能力持續提升。而在此之前，A股42家上市銀行中，已有21家銀行以業績快報形式公布了部分業績經營指標，去年，21家銀行歸母凈利潤增速全部為正，有18家銀行不良貸款率較2021年年末出現下降。分析人士預計，隨著經濟活動逐步恢復，一攬子政策措施落地見效，2022年上市銀行盈利能力將保持穩健增長，不過考慮到各行各業仍處于復蘇階段，銀行需要防范潛在不良滯后暴露風險。

營收、凈利雙增

上市銀行2022年年報大幕開啟，這次又是平安銀行“打頭陣”。3月8日晚間，平安銀行披露了正式版2022年年度報告，從業績指標來看，2022年平安銀行營業收入保持穩健增長，盈利能力持續提升。2022年，該行實現營業收入1798.95億元，同比增長6.2%；實現歸母凈利潤455.16億元，同比增長25.3%。

各項業務均衡發展，2022年末，平安銀行管理零售客戶資產（AUM）35872.74億元，較上年末增長12.7%，其中私行達標客戶AUM余額16207.85億元，較上年末增長15.3%；個人存款余額10349.7億元，較上年末增長34.3%。

從年報數據中還可以看到，秉承開放銀行、AI銀行、遠程銀行等相互銜接并有機融合的零售轉型新模式，智慧、智能已成為平安銀行的標簽。2022年，該行打造“智能化銀行3.0”，業務規模取得進一步突破，平安口袋銀行App月活躍用戶數（MAU）突破5000萬戶。

金樂函數分析師廖鶴凱在接受北京商報記者采訪時分析稱，從盈利指標來看，平安銀行業績表現不錯，業務發展表現強勁，風控表現依然到位，不良率雖然略微上升，但其他業務板塊總體表現非常平穩。

廖鶴凱進一步指出，平安銀行的零售業務近年來得到了持續迅速的增長，零售業務的具體方向選擇上也是快準狠，財富客戶和私銀指標繼續兩位數增長，業績預期長期向好。不過，信用卡業務后續的增長難度較大，且不良率有所上升，短期內通過其他業務替代的可能性也較低，這是未來需要通過其他方向或其他方式補足的方面。

2022年，受宏觀經濟環境影響，部分對公客戶經營和零售客戶的就業和收入均受到一定影響。資產質量方面，截至2022年末，平安銀行不良貸款率1.05%，較上年末上升0.03個百分點。平安銀行表示，2022年該行收回不良資產總額412.94億元，同比增長26%，其中收回已核銷不良資產本金203.64億元（含收回已核銷不良貸款119.42億元），同比增長8.7%。

行業整體業績增長可期

平安銀行2022年年報的登場亮相，標志著滬深兩市A股上市銀行年報披露工作正式開啟。在此之前，A股42家上市銀行中，已有21家銀行以業績快報的形式披露了2022年部分經營指標。

從盈利能力來看，21家銀行歸母凈利潤增速全部為正，其中，有18家銀行歸母凈利潤增速實現兩位數增長。股份制銀行中，招商銀行(600036)2022年實現歸母凈利潤1380.12億元，同比增加180.9億元，增幅為15.08%；中信銀行(601998)、興業銀行(601166)這一指標的增速分別為11.61%、10.52%。

城、農商行表現則更為不俗，張家港農商行、江蘇銀行(600919)、江蘇蘇州農商行3家銀行的歸母凈利增速上升至近30%，具體來看，2022年，張家港農商行實現歸母凈利潤16.88億元，較上年同期上升29.5%；江蘇銀行歸母凈利潤為254.94億元，同比增長29.45%；江蘇蘇州農商行2022年實現歸母凈利潤15.01億元，同比增長29.4%。江陰農商行、無錫農商行、蘇州銀行(002966)、杭州銀行(600926)2022年歸母凈利增幅也均在26%以上。

“從已披露快報的銀行業績信息看，營收、凈利潤同比增速保持較快增長，其中部分銀行利潤保持高增長，預示銀行經營業績整體良好。”光大銀行(601818)金融市場部宏觀研究員周茂華指出，這反映銀行整體經營效率有所提升，同時，這是去年銀行加大實體經濟信貸支持、以量補價以及政策積極穩定銀行負債等因素的共同作用結果。作為周期板塊，隨著經濟活動逐步恢復，一攬子政策措施落地見效，經濟逐步回暖，企業經營好轉，將利好銀行盈利，預計2022年上市銀行歸母凈利潤將保持穩健增長。

廖鶴凱也持有同樣看法，在他看來，隨著“穩增長”政策持續加碼，經濟迎來復蘇，銀行業業績持續向好預期強烈，銀行業估值修復預計在今年二季度持續展開，中大型銀行估值修復預期較強，部分業績好、分紅比例高的優質銀行的股價更是有望上一個臺階。

不良存滯后風險

從滬深兩市交易所披露的時間來看，上市銀行2022年年報披露時間分布得相對集中，3月24日-31日，將有20家銀行披露年報數據，其中不乏農業銀行、交通銀行、工商銀行等國有大行，中信銀行、招商銀行、光大銀行等股份制銀行也在其中。

本輪上市銀行2022年年報披露季預計于4月29日正式結束。業內最關注的除了盈利能力之外，還有資產質量表現。從業績快報數據來看，21家銀行中，有18家銀行不良貸款率較2021年年末出現下降，僅有招商銀行和平安銀行不良貸款率出現上升。

截至2022年末，招商銀行不良貸款率為0.96%，較上年末增加0.05個百分點；平安銀行不良貸款率為1.05%，較上年末上升0.03個百分點；另有1家銀行不良貸款率持平，為常熟農商行，不良貸款率為0.81%，與年初持平。

同時，為了防范潛在不良滯后暴露風險，也有部分銀行提升撥備覆蓋率。截至2022年末，江陰農商行撥備覆蓋率470.55%，較年初上升139.93個百分點；蘇州銀行撥備覆蓋率530.81%，較上年末上升107.9個百分點；無錫農商行撥備覆蓋率552.74%，較年初增加75.55個百分點。

在周茂華看來，近年來銀行普遍提高不良撥備，主要是，一方面近年來銀行加大不良資產處置，分母下降，導致不良撥備率有所上升；另一方面，近年來國內經濟遭遇內外多因素超預期影響，宏觀經濟波動，部分行業企業經營受影響大，部分銀行通過提升撥備覆蓋率，以有效應對潛在不良風險，提高銀行經營穩健性與可持續性。考慮到目前我國面臨的經濟環境仍復雜，行業處于復蘇階段，銀行需要防范潛在不良滯后暴露風險，因此，部分銀行增加不良撥備計提，也是為后續潛在不良風險增厚安全墊。

北京商報記者 宋亦桐