更多創富機遇，請關注IPO蜜姐筆記！
撰文|蜜妹
這是@閨蜜財經的第1376篇原創
今年初，民生銀行(600016)公布起訴了大股東泛海控股(000046)和副董事長盧志強。9個多月后，終于等來了一審判決結果。
10月9日，民生銀行發公告，稱法院已判決被告方償還其貸款本金30.46億元以及相應的利息、逾期罰息、復利。
然而，這個好消息市場似乎并不買賬。截至公告發布當天收盤，民生銀行A股和H股的股價雙雙下跌了4.69%和1.15%。
近年來，民生銀行在市場上多了一些綽號，比如“罰單王”、“地產的大冤種”。
近日，前北大經濟學教授香帥（真名唐涯）在其文章中提到，有同學向她提問：“民生銀行會不會是第一個倒下去的股份制銀行？”她給出了明確的否定答案，但也認為其“踩雷房地產”。
民生銀行為何會引發不少人的擔憂，真實情況到底如何？這大概是投資者真正關心的問題。
01
首先來看民生銀行起訴大股東和副董事長一事。
今年1月20日，民生銀行發公告，披露了中國民生銀行股份有限公司北京分行（以下簡稱“北京分行”）收到《受理案件通知書》。
北京分行對武漢中心大廈開發投資有限公司（以下簡稱“武漢中心公司”）、武漢中央商務區股份有限公司（以下簡稱“武漢中央公司”）、泛海控股股份有限公司（以下簡稱“泛海控股”）及副董事長盧志強提起訴訟。原因是：金融借款合同糾紛。
事情涉及2筆借款：
1、2018年6月，武漢中心公司向北京分行借款40億元，尚欠本金39.72億元。擔保方式為武漢中心項目土地及在建工程抵押、泛海控股以盧志強保證擔保。
2、2020年3月，武漢中央公司向北京分行借款30.66億元，尚欠本金30.46億元。擔保方式為武漢中央公司名下五塊土地抵押、泛海控股及盧志強保證擔保。
然而，上述兩位借款人并未按時還款，泛海控股和盧志強也未履行保證擔保責任。
無奈之下，才上演了起訴大股東泛海控股和副董事長盧志強的鬧劇。
此次披露的一審判決結果，民生銀行官司打贏了，法院判決：
武漢中央公司于判決生效之日起十日內向北京分行償還貸款本金30.46億元及相應的利息、逾期罰息、復利，以及支付律師費；
對于上述債務，泛海控股、盧志強承擔連帶保證責任等。
02
盡管兩次公告中，民生銀行均強調了該訴訟不會對其正常經營活動產生重大不利影響，但依然引發了熱議和質疑。
在2023年半年報中，盧志強仍為民生銀行的副董事長和非執行董事，同時還他也是泛海控股的實際控制人。而泛海控股為民生銀行的第6大股東。
民生銀行的發展歷程與泛海控股等明星民營企業及房地產有著千絲萬縷的關系。
1996年，民生銀行在北京成立，成為國內首家由民營企業發起設立的的全國性股份制商業銀行。2000年、2009年，其先后在上交所和我國香港聯交所掛牌上市。
2001年報中，民生銀行的前10大股東，有四川新希望(000876)、泛海控股、東方集團(600811)等企業。
但民生銀行的股權分散，無控股股東和實際控制人，導致出現了兩大弊病：
一是長期飽受股東們的股權爭奪之苦；
二是關聯交易，當然這也在客觀上帶來了更多業務，但一旦關聯方出現問題，必然會被拖累。
與泛海控股之間的糾紛就是源于此。
泛海控股發家于房企產，后擴張之金融行業。2021年，泛海系被媒體報道爆雷，2022年度預虧70億-100億元業績暴雷......
此后，民生銀行也發布了數份公告，披露其股東所持部分股份被凍結。
截至今年8月11日，泛海控股持有民生銀行A股4.12%的股份，均被被司法凍結、司法標記及輪候凍結。
截至今年6月底，泛海控股及其關聯企業在民生銀行的貸款余額仍有211.94億元。
03
被質疑踩雷恒大。
此前，民生銀行也曾牢牢抓住行業風口，從2008年開始每年舉辦不動產金融年會。
2018年報中，民生銀行披露的貸款行業集中度表格中，房地產業排名第一，金額387,942百萬，占比12.69%。
隨著房地產產業鏈增長放緩，行業周期轉換，以及監管趨嚴，房企們紛紛大力降負債去杠桿。民生銀行也難免受到影響。
2022年報中，民生銀行稱，本集團公司類不良貸款主要集中在房地產業和制造業，而“本集團高度重視房地產領域風險防范”。
截至2023年6月底，民生銀行對公房地產相關的貸款、表外授信、標準債權投資、非標債權投資、債券投資等承擔信用風險的授信業務余額4,537.97億元，比上年末增加58.04億元，增幅1.3%；對公房地產不良貸款率5.13%，而2020年其房地產業不良貸款率僅為0.69%。
盡管半年報中，民生銀行強調“房地產業務風險總體可控”，但仍被質疑踩雷房地產，尤其是踩雷恒大。
原因是，今年7月恒大終于補發了2021、2022年度業績公告，兩年合計巨虧超8000億元。
而恒大此前發布的2020年報，披露其主要往來銀行中，民生銀行排在第一位。
2022年，民生銀行在19家國內系統重要性銀行中，是唯一一家被調整組別的銀行，簡單來說就是其系統重要性程度有所下降。
今年3月和7月，民生銀行兩次被問詢，均被監管部門問及關于房地產貸款、房地產客戶的相關內容。
今年8月，民生銀行籌備已久的不超過500億元A股可轉債發行計劃取消。
當月，還因規避委托貸款監管等問題，被監管部門罰款4780萬元，今年累積罰款已超1.3億元。
今年對于民生銀行而言，似乎并不容易。
本文未注明數據均來自于民生銀行財報，特此說明和感謝！文章僅供討論分析，不構成投資建議。
本文首發于微信公眾號：閨蜜財經。文章內容屬作者個人觀點，不代表和訊網立場。投資者據此操作，風險請自擔。
最新評論