近日，聯合資信發布遼陽遼東農商銀行2022年度跟蹤評級報告。聯合資信通過對遼東農商銀行主體及其相關債項的信用狀況進行跟蹤分析和評估，確定下調遼東農商銀行主體長期信用等級為 A，下調“16 遼東農商二級”（3 億元）信用等級為 A-，評級展望調整為負面。

　　聯合資信表示，在新冠疫情和區域經濟下行背景下，遼東農商銀行主營業務規模有所下降、信貸資產質量明顯惡化、撥備水平不足、盈利大幅下降且轉為虧損狀態、資本已顯不足等因素對其經營發展及信用水平可能帶來不利影響。

　　聯合資信稱，未來，考慮到當地同業競爭較為激烈和區域經濟體量較小，遼東農商銀行主營業務發展承壓；同時，董監高成員變動較大；此外，遼東農商銀行大部分貸款為無還本續貸貸款，考慮到此類貸款受新冠肺炎疫情和宏觀經濟下行影響較大，信貸資產質量下行壓力極大，且撥備面臨較大計提壓力，未來盈利或將持續承壓，資本補充壓力仍將持續。

　　綜上所述，聯合資信認為遼東農商銀行信用水平在未來可能下降，因此評級展望調整為負面。

　　盈利大幅下降

　　數據顯示，截至2021年末，遼東農商銀行的資產總額為252.43億元。2021年，遼東農商銀行實現營業收入 1.50 億元，較上年下降 80.35%。其中利息凈收入1.04 億元，較上年下降 78.25%；投資收益 0.43 億元，較上年下降 84.89%。

　　遼東農商銀行凈利潤也呈現下滑態勢。2019年及2020年，該行凈利潤分別為2.66億元、2.17億元。2021年，該行凈利潤再次下降，且由盈利轉為虧損1.06億元。

　　此外，近年來，遼東農商銀行凈息差大幅收窄。2019年至2021年，該行凈息差分別為2.79%、2.66%及0.45%。

　　聯合資信表示，2021 年，由于凈息差大幅收窄，遼東農商銀行營業收入大幅下降，凈利潤大幅下降，且轉為虧損狀態，盈利能力弱，需對其盈利能力的變化情況保持關注。

　　資產質量明顯惡化

　　盈利大幅下降的同時，遼東農商銀行資產質量也面臨挑戰。2021 年，受新冠疫情及區域經濟下行影響，當地企業受到沖擊較大，償債能力大幅減弱，遼東農商銀行關注類貸款、逾期貸款和不良貸款規模及占比大幅增長，信貸資產質量明顯惡化，且不良貸款率已突破監管限制。

　　據披露，截至2019年末、2020年末，遼東農商銀行不良貸款率分別1.45%、2.82%。2021年末，該行不良貸款率大幅上升至11.52%，已超監管紅線5%。

　　從風險處置情況來看，2021年，遼東農商銀行共處置不良貸款21.31億元，五級分類劃分標準仍有待進一步提升。此外，為支持企業在新冠疫情沖擊下的復工復產，遼東農商銀行為貸款客戶辦理了無還本續貸業務，截至 2021 年末，無還本續貸規模107.97億元，其中74.73億元劃入正常類貸款，25.53億元劃入關注類貸款當中，無還本續貸貸款占貸款總額比重為79%。

　　聯合資信在評級報告中指出，遼東農商銀行無還本續貸規模較大，主要為公司貸款，同時貸款客戶以重工企業為主，考慮到新冠疫情反復和區域經濟下行對此類貸款客戶沖擊較大，遼東農商銀行信貸資產質量面臨下行壓力極大，需對其信貸資產質量未來的變化情況保持關注。

　　從貸款撥備情況來看，2021 年，隨著其不良貸款規模大幅增長，遼東農商銀行撥備覆蓋率大幅下降至54.28%，已不滿足監管要求，撥備水平明顯不足，貸款減值準備面臨較大計提壓力。

　　資本已顯不足

　　隨著信貸資產質量明顯惡化，遼東農商銀行貸款損失準備缺口明顯增長，對資本造成一定損耗，資本充足性指標大幅下降。

　　截至2021年末，遼東農商銀行的資本充足率、一級資本充足率、核心一級資本充足率分別為8.43%、6.77%、6.77%，均低于相應監管標準。

　　據聯合資信分析，2021年，隨著風險權重較高的貸款規模有所下降，遼東農商銀行風險加權資產余額有所下降，風險資產系數隨之下降；另一方面，由于該行信貸資產質量明顯惡化，貸款損失準備缺口明顯增長，對其資本形成較大損耗，資本實力大幅下降。

　　同時，由于該行通過以物抵債處置不良貸款規模較大，導致抵債資產規模大幅增長，對資本形成一定占用；遼東農商銀行資本充足性指標隨之大幅下降，資本水平已顯不足，考慮到其未贖回的二級資本債券補充效應會逐年遞減，未來面臨較大的資本補充壓力。

　　公司治理水平有待提升

　　資料顯示，遼東農商銀行成立于2013年8月，是在原遼陽縣農村信用合作聯社基礎上組建而成的股份制商業銀行。截至 2021 年末，遼東農商銀行股本為10.50 億元，無控股股東或實際控制人。

　　2021 年，遼東農商銀行 3 名董事（包括董事長）進行了變更、5 名監事進行了變更，原行長和 3 名副行長已離任，遼東農商銀行聘任馬義先生為新任行長，聘任原黨委副書記于洪光為新任董事長。據了解，馬義歷任遼寧海城農商銀行黨委委員和副行長，于洪光歷任燈塔農商銀行黨委書記、董事長。

　　值得一提的是，2021年2月，遼東農商銀行因違規進行分紅、未經審批任命高管及董事行為、違規使用信貸資金入股、貸款資金用于償還銀行承兌匯票墊款、違規辦理展期、貸款三查管理不嚴，被遼陽市銀保監罰款120萬元，且對上述違規行為的當事人原行長興成旭、原副行長張連普、原副行長劉永、現法人及原董事長孟憲偉等人分別處以 5 萬元罰款，需對其后續處置情況保持關注。

　　聯合資信在評級報告中指出，遼東農商銀行 2021 年董監高成員變動較大，且因多條違規行為被處以行政處罰，公司治理和內控水平有待提升。