理財公司密集上調(diào)產(chǎn)品募集規(guī)模！業(yè)內(nèi)：與理財規(guī)模的快速上升有關(guān)

每經(jīng)記者 趙景致    每經(jīng)編輯 張益銘    

近日，記者注意到多家理財公司發(fā)布公告稱，根據(jù)客戶需求，上調(diào)部分理財產(chǎn)品的募集規(guī)模上限。此外，也有理財公司發(fā)布增設(shè)產(chǎn)品份額類別的公告，稱為滿足廣大投資者的需要，增設(shè)產(chǎn)品份額。

金融政策資深專家周毅欽表示，理財公司上調(diào)部分產(chǎn)品募集上限，應(yīng)該是和理財規(guī)模的快速上升有關(guān)，“目前銀行理財規(guī)模快速上升，也受到了債券市場表現(xiàn)較好的刺激，目前整個理財?shù)氖找姹憩F(xiàn)是比較亮眼的。”

同時周毅欽指出，目前整個債券市場也進(jìn)入到一個高位震蕩的階段。短期來看，理財募集的情況比較理想，但未來可能出現(xiàn)震蕩的情況。

上調(diào)部分產(chǎn)品募集規(guī)模上限

3月11日，光大理財發(fā)布公告稱，根據(jù)客戶需求，計劃對“陽光橙安盈5號（15M定開）”理財產(chǎn)品募集規(guī)模上限進(jìn)行調(diào)整。根據(jù)公告，光大理財將該產(chǎn)品的募集規(guī)模上限由30億元，調(diào)整至50億元，調(diào)整量為20億。

3月8日，上銀理財也發(fā)布公告，稱為更好地滿足客戶對于定期開放式產(chǎn)品的投資需求，對上銀理財“凈享利”系列開放式理財產(chǎn)品的規(guī)模上限進(jìn)行調(diào)整。記者注意到，調(diào)整后該產(chǎn)品的規(guī)模上限已達(dá)100億元。

此前2月26日，農(nóng)銀理財也發(fā)布公告稱為進(jìn)一步優(yōu)化客戶體驗，擬對農(nóng)銀理財“農(nóng)銀時時付”8號開放式人民幣理財產(chǎn)品的銷售服務(wù)費率和投資管理費率采用費率優(yōu)惠，并自2024年2月26日（含）起將本產(chǎn)品的規(guī)模上限由300億元上調(diào)至500億元。

除了調(diào)整募集規(guī)模上限，也有理財公司增設(shè)產(chǎn)品份額類別。如興銀理財發(fā)布公告，稱為滿足廣大投資者的需要，對“興銀理財添利天天利8號凈值型理財產(chǎn)品”，增設(shè)【I】類產(chǎn)品份額。

記者梳理調(diào)整募集規(guī)模上限公告發(fā)現(xiàn)，從產(chǎn)品類別來看，上調(diào)規(guī)模上限的多為開放式固收類產(chǎn)品。

周毅欽指出，這和目前銀行理財規(guī)模快速上升有關(guān)。“應(yīng)該來說，是受到債券市場利好的刺激，整個銀行理財?shù)氖找姹憩F(xiàn)是比較亮眼的，所以不少理財產(chǎn)品的規(guī)模水漲船高。”周毅欽表示，可能理財公司擔(dān)心理財產(chǎn)品的募集會觸碰到上限，所以將整個募集上限進(jìn)行了調(diào)整。

理財產(chǎn)品規(guī)模回升至28萬億附近

去年以來，銀行理財?shù)囊?guī)模變化備受關(guān)注。去年年初銀行理財市場存續(xù)規(guī)模為27.65萬億元，一季度曾大幅下滑，隨后逐季度回暖。

隨著今年開年來債市走牛，銀行固收類產(chǎn)品收益率也大幅上升，銀行理財?shù)馁Y產(chǎn)管理規(guī)模也出現(xiàn)了明顯增長。光大證券(601788)分析師王一峰指出，目前理財規(guī)模回升至28萬億附近，較年初增長4.5%左右，定開產(chǎn)品線景氣度回升。

中證全債指數(shù)走勢 圖片來源：中證指數(shù)網(wǎng)

王一峰表示，債市走牛提振理財收益率升至5%附近，但3月理財收益率有所回落，“3月后半程理財收益率或有所承壓，但隨著低波穩(wěn)健產(chǎn)品線成為理財公司主要布局方向，疊加收盤價估值、分離定價等平穩(wěn)凈值的方式被更廣泛使用，理財對市場波動的實際風(fēng)險敞口顯著收窄，凈值韌性料強于預(yù)期。”

周毅欽指出，目前可以看到整個債券市場進(jìn)入到高位震蕩的階段，“雖然短期來看，募集的情況應(yīng)該是比較理想的，但是未來一段時間，可能會出現(xiàn)震蕩的情況。”